界面新闻记者 |
随着公募基金年报的披露，私募相关的持仓情况也浮出了水面。
Wind数据显示，前十大持有人名称中明确包含“私募”两个字的持仓机构累计持有的上市基金份额为68.71亿份，共涉及到210家私募管理人。考虑到还有部分私募管理人及旗下产品名称中并未直接包含“私募”二字，私募2024年年报实际持仓的上市基金份额将比前述数据还要更多。
界面新闻梳理了部分累计持仓份额较多的百亿私募具体的持仓情况发现，各类港股及海外市场ETF基金备受追捧。
重阳投资（包括上海重阳投资和上海重阳战略投资）重仓布局了两只港股医药类ETF，分别是博时恒生医疗保健ETF（513060.OF）和广发中证香港创新药ETF（513120.OF），两只ETF的前十大持有人中均有5个席位被重阳投资旗下产品占据，累计的持仓份额分别为21.48亿份和10.08亿份，并且在去年中报时重阳投资旗下并未有产品出现在两只ETF的前十大持有人中。
重阳投资是国内最早突破百亿规模大关的证券类私募机构之一，目前该公司旗下的上海重阳投资和上海重阳战略投资两家证券私募平台管理规模均在100亿元以上。界面新闻注意到，今年2月份重阳投资曾在官微发文表示，“当前是投资创新药的有利时机。最懂行的跨国大药企已经用实际行动积极买入中国创新药资产，这最终将带动全球资本市场对中国创新药企的关注和重估。”
老牌百亿私募景林资产旗下的“景林稳健”也持有博时恒生医疗保健ETF多达3.94亿份，与重阳投资不同的是，自2022年年报以来景林资产旗下一直有产品位列该ETF前十大持有人中。
此外，截至2024年年报，“景林稳健”持有华夏恒生科技ETF（513180.OF）3.84亿份；景林资产旗下4只产品同时出现在华夏纳斯达克100ETF（513300.OF）前十大持有人中，累计持有份额为1.43亿份；还有1只产品持有易方达中证海外互联ETF（513050.OF）5660.23万份。
数据来源：Wind、界面新闻整理
东方港湾投资、永安国富资产以及泓湖私募等百亿机构也纷纷通过ETF布局海外市场，不过三家私募各自青睐的方向并不一致。
东方港湾投资最为看好的当属纳斯达克100ETF，公司旗下产品共出现在7只上市基金年报前十大持有人中，其中有6只均为纳斯达克100ETF相关产品，累计持仓份额达5.18亿份。公司旗下另有2只产品同时出现在景顺长城纳斯达克科技市值加权ETF（159509.OF）前十大持有人中，持仓份额合计为9336.72万份。
永安国富资产最为看好的则是广发中证海外中国互联网30ETF（159605.OF），公司旗下4只产品“组团”出现在该ETF前十大持有人中，累计持有份额为4.76亿份，同时永安国富实业也持有1.35亿份该ETF。此外，“永安国富-永富16号”和“永安国富-稳健6号”还分别持有3566万份博时标普500ETF（513500.OF）和1237.06万份银华MSCI中国A股ETF（512380.OF）。天眼查APP数据显示，永安国富实业由永安国富资产100%控股。
年内新晋百亿私募泓湖私募则把目光投向了泛东南亚市场，公司旗下有5只产品同时新进出现在华泰柏瑞南方东英新交所泛东南亚科技ETF（513730.OF）前十大持有人中，累计持仓份额高达1.76亿份；此外，“泓湖高腾博喻宏观策略”还持有1562.69万份富国纳斯达克100ETF（513870.OF）。
数据来源：Wind、界面新闻整理
安爵资产董事长刘岩认为，私募基金通过配置ETF，可以在不直接持有大量个股的情况下，实现跨行业、跨市场的多元化投资，有效降低单一股票或行业波动带来的风险，并且ETF具有高流动性的特点，私募基金可以实现快速买卖，灵活调整投资组合，以适应市场变化。另外，通过配置ETF还可以大幅降低个股的研究成本，ETF产品一般跟踪特定指数或各类产业资产组合，私募机构无需对每只个股进行深入调研和分析，只需关注ETF所跟踪的指数或资产组合的整体表现，即可做出投资决策。
“配置ETF也是私募机构顺应市场趋势、优化投资策略的一种表现。在市场波动日益加剧的情况下，ETF作为一种有效的风险管理工具，能够帮助私募机构在市场波动中保持相对稳健的收益。”刘岩表示。
也有部分百亿私募出现在了ETF之外的其他基金前十大持有人中。
高毅资产和宁泉资产持仓上市基金的累计份额分别高达8.06亿份和7.22亿份，不过两公司持仓的“大头”均为货币基金。
其中，“高毅晓峰2号致信基金”和“宁泉致远76号”同框出现在华宝现金添益A（511990.OF）的前十大持有人中，持仓份额分别为8.04亿份和7亿份。另有 “宁泉致远43号”为招商财富宝E（511850.OF）第五大持有人，持仓份额达2061.21万份。
除了货币基金以外，高毅资产旗下4只产品还扎堆出现在博时中债0-3年国开行ETF（159650.OF）前十大持有人中，累计持仓份额为270.6万份。
“宁泉致远39号”则位列交银瑞思（501092.OF）第一大持有人，持有份额为97.91万份，占该基金总份额的比例高达9.53%。根据Wind数据，交银瑞思为偏股混合型基金，产品成立于2020年2月，同年8月上市，自2021年中报以来宁泉资产旗下产品一直是该基金前十大持有人中的“常客”。
数据来源：Wind、界面新闻整理
另外两家百亿私募合晟资产和金锝私募则布局了不少REIT基金（不动产投资信托基金）。
合晟资产旗下产品共出现在9只REIT基金年报前十大持有人中，累计持仓份额达1.71亿份；金锝私募旗下产品共出现在5只REIT基金年报前十大持有人中，累计持仓份额达7732.11万份。两家公司均有旗下产品位列红土创新盐田港仓储物流REIT（180301.OF）前十大持有人之一，“合晟同晖7号”持有份额为3070.27万份，“金锝诚意精心2号”持有份额为1518.82万份。
此外，金锝私募旗下还有产品出现在华夏中证全指房地产ETF（515060.OF）、南方原油A（501018.OF）和国泰上证5年期国债ETF（511010.OF）前十大持有人中，持仓份额分别为408.37万份、134.49万份和22.13万份。
合晟资产成立于2011年，长期深耕于债券领域；金锝私募则是国内知名的百亿量化私募之一，专注于多元化基金策略的开发。
数据来源：Wind、界面新闻整理
需要注意的是，公募基金年报的披露具有一定的局限性和滞后性，截至目前相关私募最新的持仓情况相较于去年年底时或已经发生了新的变化。
